ETP日报:部分定增基金折价率明显扩大 关注创业股B下折后乐视网的仓位变化

　　分级基金:完成下折的国防B近两日仍保持跌势,今日国防B下跌2.32%,中证国防指数继续下跌1.07%。根据昨日鹏华国防分级公布的不定期折算份额结果,以折算前A份额净值1.020,B份额净值0.236进行折算,复牌首日母基金净值0.8269对参与国防A下折套利的盈亏进行测算,如果以昨日国防A开盘价0.997进行测算,则本次参加套利的投资者损失2%左右。
　　昨日互联网B(150195)以净值0.244触发下折,今日是互联网B的折算基准日,B份额当前折价2.71%,今日中证移动互联指数下跌0.29%,A份额现价1.012,折价0.59%,当前A份额折价率较低,如果参加互联网A下折套利并参照国防A的测算,若明日移动互联指数继续下跌,互联网A的下折收益也或许为负。
　　值得关注的是,近两日下折的华安创业板50分级等品种持股乐视网。当前乐视网仍处于停牌状态,如果折算后A份额转为母基金的部分被大量赎回,则乐视网占折算后基金份额的仓位将会大幅提升,需关注明日华安创业板50复牌后基金规模和仓位变化,警惕乐视网带来的风险
　　当前仍有多只基金临近下折,但今日临近下折的分级B多数上涨。尤其是离下折很近的转债B级和网金融B今日反而涨幅较大,涨幅分别为4%和2.95%,其中中证转债指数涨幅0.50%,电气转债涨幅0.37%,互联金融指数涨幅0.39%。当前临近下折最近的是体育B(150308)今日下跌1.86%,指数下跌了0.46%,收盘时净值0.258,请投资者关注今晚体育B净值变化,同时体育B重仓乐视网,也需警惕相应风险。
　　场内定增基金:当前九泰锐益折价率明显扩大,项目数量为21,与3月份相比折价率扩大8.62%,价格下跌约12%,净值下跌约2%,当前破发率27.5%,还有4年左右到期。同时,博时睿远和博时睿利折价率变化不大,折价率分别减小约1%和3%,但是真实折价率变化很大,以上两只基金在17年即将到期。