两极分化愈演愈烈 基金经理多策略掘金热门股

雄安新区设立引起的市场概念股爆炒,让投资者再度见识了市场对热点追逐的疯狂。而在市场反复震荡的背景下,单一投资策略获利愈发艰难,也引发了一些基金经理对热门股的怦然心动。部分接受采访的基金经理表示,并非所有的热门股都是概念炒作,在政策鼓励的方向内,优质热门股其实有着较大的潜在投资空间,值得投资者仔细研究,精选出可中长期持有的优质个股。 频现“脉冲”行情 值得注意的是,今年以来,每至A股疲态初露的时候,就会有一波概念股的炒作热潮。近期雄安新区的设立,更是引爆了众多概念股的疯狂拉升,部分基金经理的态度也逐渐由抵触转变为接受。 万家基金指出,在雄安新区规划和“一带一路”国际峰会的催化下,二季度主题投资机会将持续发酵。万家基金表示,雄安新区规划起点高,地位特殊,将会不断有政策催化,相关企业也将不断受益于区域快速发展,未来是可以看到业绩落地的。从这角度来看,雄安主题与以往其他主题是有本质区别的。行业中,万家基金看好与雄安新区相关的建筑、基建、建材、环保、交通运输等板块的投资机会。至于“一带一路”领域,则看好逐步走出去的建筑、基建、机械和交通运输等板块。 富国基金认为,雄安新区的设立进一步强化了投资者对于权益市场的关注,A股加入MSCI的预期随着时间的推移有可能继续发酵。在此背景下,4月份将坚持“稳中求进”的原则,市场不排除随着雄安新区的设立而出现一定的脉冲行情与炒作题材。在行业配置方面,则坚持“攻守相济”的策略。 中欧基金也表示,雄安概念带来的“强心剂”效应点燃了场内资金的做多热情,并成为4月市场的新动力。不过,中欧基金认为,单一主题拉动较难维持市场热度,行业和板块的轮动才会吸引场外资金持续流入,指数也才有更多向上的空间,一季度经济数据和海外政治局势是近期的关注重点。 多点布局潜伏 事实上,除了雄安新区带来的热点板块投资机会外,基金经理们也在多处布局,潜伏未来有上涨空间的板块和个股。 富国基金表示,除了紧盯雄安新区的脉冲式行情外,还看好“行业景气触底回升+地方政策持续支持+相对估值较低”的新能源汽车板块;珍惜“长周期拐点确立、防守价值相对突出”的医疗板块;战略性布局“催化增加,等待起飞”的军工行业。对于前期持续推荐的国企改革板块,随着此前的充分演绎,暂时调出4月核心推荐,等待地方国企改革的进一步推进。 海富通改革驱动基金经理周雪军表示,在二季度,以价值判断为根基的趋势大概率不会改变,但同时也要关注4月、5月的经济状况。在基建、房地产等支撑下,未来经济发展或可延续,周期品行业、消费品行业大概率仍可以找到值得投资的龙头企业。在成长股中,电子等细分行业或将有所表现。